(29 голосов, средний: 4,86 из 5)
Загрузка...
Вышла новая публикация от авторов Alvaro Cartea и Sebastian Jaimungal "Algorithmic Trading of Co-integrated Assets". Прошу голосовать за полный перевод статьи (жмите звездочки в шапке поста).
Аннотация:
Мы предполагаем, что дрифт приращений цен в активах содержит уникальный компонент и общий компонент, определяемый фактором коинтеграции. В работе дан анализ оптимальной инвестиционной стратегии для участника рынка, которая максимизирует ожидаемую прибыль путем динамической торговли данными активами. Оптимальное решение выводится исключительно в закрытой форме и показана его тесная связь с коинтеграционным фактором. Модель калибруется на трех активах, торгуемых на бирже Nasdaq (Google, Facebook, Amazon) и содержит симуляцию для отражения производительности стратегии (график в заголовке поста).
Сообщение